案例二十：某项目建设期为2年，生产期为8年，项目建设投资（不含固定资产投资方向调节税、建设期借款利息）5000万元，预计90%形成固定资产。10%形成长期待摊费用。固定资产折旧年限为10年，按平均年限折旧法计算折旧，残值率为3%，在生产期末回收固定资产残值；长期待摊费用按6年期平均摊销。

    建设项目发生的资金投入、收益及成本情况见附表1：建设投资贷款年利率为7%，按年计息，建设期只计利息不还款，银行要求建设单位从生产期开始的5年间，按照每年等额本金偿还法进行偿还，同时偿还当年发生的利息；流动资金贷款年利率为5%.假定销售税金及附加的税率为6.6%，所得税率为33%，行业基准投资收益率为10%，基准投资回收期为6年。

    附表1资金投入、收益及成本情况表单位：万元

    序号　 年份项目　 1　 2　 3　 4　 5-10 1　 建设投资　 自有资金部分　 2000　 1000贷款（不含贷款利息）　 1000　 1000 2　 流动资金贷款　 　　 　　 400 3　 年销售收入　 　　 　　 5200　 5850　 6500 4　 年经营成本　 　　 　　 2400　 2700　 3000

    问题：

    （1）编制建设期借款还本付息表。

    （2）计算各年固定资产折旧额。

    （3）计算各年利润及所得税，编制损益表。

    （4）编制自有资金现金流量表。

    （5）计算项目的财务净现值和动态投资回收期，并对项目作可行性判断。

    问题：

    （1）编制建设期借款还本付息表。

    （2）计算各年固定资产折旧额。

    （3）计算各年利润及所得税，编制损益表。

    （4）编制自有资金现金流量表。

    （5）计算项目的财务净现值和动态投资回收期，并对项目作可行性判断。

    答案：

    （1）计算建设期贷款利息，编制项目还本付息表为

    ①计算建设期贷款利息为：各年应计利息=（年初借款本息累计+本年借款额/2）×年利率

    第1年贷款利息=（1000/2）×7%=35（万元）

    第2年贷款利息=[（1000+35）+1000/2]×7%=107.45（万元）

    建设期贷款利息=35+107.45=142.45（万元）

    ②计算各年初借款本息累计

    年初借款本息累计=上一年年初借款本息累计+上年借款+上年应计利息

    第3年年初借款本息累计=（1000+35）+1000+107.45=2142.45（万元）

    ③采用等额本金偿还方式偿还全部建设资金贷款，计算各年偿债金额为：

    年偿债金额=2142.45÷5=428.49（万元）

    本年应计利息=年初借款本息累计×年利率

    第3年的应计利息=2142.45×7%=149.97（万元）

    本年本金偿还=年偿债金额-本年应计利息

    第3年的本金偿还=428.49-149.97=278.52（万元）

    编制项目还本付息表（将计算结果填人附表2）